Mark Carney

Mark Joseph Carney OC (geboren am 16. März 1965) ist ein kanadischer Wirtschaftswissenschaftler und Banker, der von 2008 bis 2013 als Gouverneur der Bank of Canada und von 2013 bis 2020 als Gouverneur der Bank of England tätig war. Derzeit ist er Vorsitzender und seit 2020 Leiter des Bereichs Impact Investing bei Brookfield Asset Management. 2023 wurde er zum Vorsitzenden von Bloomberg Inc. ernannt, der Muttergesellschaft von Bloomberg L.P.. Von 2011 bis 2018 war er Vorsitzender des Financial Stability Board. Vor seiner Tätigkeit als Gouverneur arbeitete Carney bei Goldman Sachs und im kanadischen Finanzministerium.

Frühes Leben und Ausbildung

Carney wurde am 16. März 1965 in Fort Smith, Nordwest-Territorien, als Sohn von Verlie Margaret (geb. Kemper) und Robert James Martin Carney geboren.

Als Carney sechs Jahre alt war, zog seine Familie nach Edmonton, Alberta. Carney hat drei Geschwister - einen älteren Bruder und eine ältere Schwester, Seán und Brenda, und einen jüngeren Bruder Brian. Carney besuchte die St. Francis Xavier High School in Edmonton, bevor er an der Harvard University studierte.

Carney schloss 1988 sein Studium der Wirtschaftswissenschaften in Harvard mit Auszeichnung ab und absolvierte anschließend ein Postgraduiertenstudium an der Universität Oxford am St. Peter's College und am Nuffield College, wo er 1993 bzw. 1995 einen Master- und einen Doktortitel in demselben Fachgebiet erhielt. Der Titel seiner Doktorarbeit lautet The Dynamic Advantage of Competition.

Karriere

Goldman Sachs

Carney war 13 Jahre lang bei Goldman Sachs tätig und arbeitete in den Büros in Boston, London, New York City, Tokio und Toronto. Er bekleidete nach und nach höhere Positionen: Co-Leiter des Bereichs Staatsrisiken, Executive Director, Emerging Debt Capital Markets, und Managing Director, Investment Banking. Er arbeitete an Südafrikas Vorstoß auf die internationalen Anleihemärkte nach der Apartheid und war an Goldmans Arbeit im Zusammenhang mit der russischen Finanzkrise von 1998 beteiligt.

Im Jahr 2003 verließ Carney Goldman Sachs, um bei der Bank of Canada als stellvertretender Gouverneur zu arbeiten. Ein Jahr später wurde er in das Finanzministerium Kanadas berufen, wo er seit dem 15. November 2004 als stellvertretender Minister tätig ist.

Finanzministerium

Von November 2004 bis Oktober 2007 war Carney leitender stellvertretender Minister und G7-Abgeordneter im kanadischen Finanzministerium. Er diente unter zwei Finanzministern: Ralph Goodale, ein Liberaler, und Jim Flaherty, ein Konservativer. Während dieser Zeit beaufsichtigte Carney den umstrittenen Plan der kanadischen Regierung, Einkommensfonds an der Quelle zu besteuern. Carney war auch federführend bei dem gewinnbringenden Verkauf der 19-prozentigen Beteiligung der Bundesregierung an Petro-Canada.

Gouverneur der Bank von Kanada

Im November 2007 wurde bekannt gegeben, dass Carney zum Gouverneur der Bank of Canada ernannt werden würde. Er verließ sofort seine Position im Finanzministerium, um als Berater des scheidenden Gouverneurs David Dodge zu fungieren, bevor er am 1. Februar 2008 offiziell Dodges Position einnahm. Carney erhielt den Vorzug vor Paul Jenkins, dem leitenden stellvertretenden Gouverneur, der als Spitzenkandidat für die Nachfolge Dodges gehandelt wurde.

Carney übernahm dieses Amt zu Beginn der weltweiten Finanzkrise 2007. Zum Zeitpunkt seiner Ernennung war Carney der jüngste Zentralbankgouverneur unter den G8- und G20-Staaten.

Finanzkrise

Carneys Handeln als Gouverneur der Bank of Canada soll wesentlich dazu beigetragen haben, dass Kanada die schlimmsten Auswirkungen der Finanzkrise vermeiden konnte.

Die Entscheidung, den Tagesgeldsatz im März 2008, nur einen Monat nach seiner Ernennung, um 50 Basispunkte zu senken, bleibt das bahnbrechende Merkmal seiner Amtszeit als Gouverneur. Während die Europäische Zentralbank im Juli 2008 den Leitzins anhob, sah Carney voraus, dass die Krise bei den Fremdfinanzierungskrediten eine weltweite Ansteckung auslösen würde. Als die Leitzinsen in Kanada die effektive Untergrenze erreichten, bekämpfte die Zentralbank die Krise im April 2009 mit dem nicht standardmäßigen geldpolitischen Instrument der "bedingten Verpflichtung", den Leitzins für mindestens ein Jahr zu halten, um die inländischen Kreditbedingungen und das Marktvertrauen zu stärken. Produktion und Beschäftigung begannen sich ab Mitte 2009 zu erholen, auch dank der geldpolitischen Anreize. Die kanadische Wirtschaft schnitt während der Krise besser ab als die der G7-Länder, und Kanada war das erste G7-Land, in dem sowohl das Bruttoinlandsprodukt (BIP) als auch die Beschäftigung wieder das Vorkrisenniveau erreichten.

Die Entscheidung der Bank of Canada, dem kanadischen Finanzsystem beträchtliche zusätzliche Liquidität zur Verfügung zu stellen, und ihr ungewöhnlicher Schritt, die Zinssätze ein Jahr lang auf dem niedrigstmöglichen Niveau zu halten, haben offenbar wesentlich dazu beigetragen, dass Kanada die Krise überstanden hat.

Kanadas risikoscheues steuerliches und regulatorisches Umfeld wird ebenfalls als Faktor angeführt. Im Jahr 2009 schrieb ein Newsweek-Kolumnist: "Kanada hat diese Finanzkrise nicht nur überlebt. Das Land gedeiht regelrecht in ihr. Kanadische Banken sind gut kapitalisiert und in der Lage, Chancen zu nutzen, die amerikanische und europäische Banken nicht wahrnehmen können."

Für seine Führungsqualitäten während der Finanzkrise wurde Carney mehrfach ausgezeichnet: Er wurde von der Financial Times als einer der "Fünfzig, die den Weg in die Zukunft weisen werden" und vom Time Magazine als einer der "Time 100" des Jahres 2010 bezeichnet. Im Mai 2011 wurde er von Reader's Digest zum "Editor's Choice for Most Trusted Canadian" gewählt.

Im Oktober 2012 wurde Carney von den Redakteuren des Magazins Euromoney zum "Zentralbankgouverneur des Jahres 2012" ernannt.

Mitgliedschaften in internationalen Organisationen

Am 4. November 2011 wurde Carney zum Vorsitzenden des in Basel ansässigen Financial Stability Board ernannt. In einer Erklärung begründete Carney seine Ernennung mit "dem guten Ruf des kanadischen Finanzsystems und der führenden Rolle, die Kanada bei der Entwicklung vieler der wichtigsten internationalen Reformen gespielt hat".

Die dreijährige Amtszeit war eine Teilzeitverpflichtung, die es Carney ermöglichte, seine Amtszeit bei der Bank of Canada zu beenden. Zwar gab es keine Hinweise auf seine Prioritäten als Vorsitzender, doch am Tag seiner Ernennung veröffentlichte das Gremium eine Liste von 29 Banken, die als so groß eingestuft wurden, dass sie bei einem Ausfall ein Risiko für die Weltwirtschaft darstellen würden. Auf seiner ersten Pressekonferenz als Vorsitzender des FSB im Januar 2012 legte Carney seine wichtigsten Prioritäten für das Gremium dar.

Carney war von Juli 2010 bis Januar 2012 Vorsitzender des Ausschusses für das globale Finanzsystem der Bank für Internationalen Zahlungsausgleich.

Carney ist Mitglied der Gruppe der Dreißig, eines internationalen Gremiums führender Finanziers und Wissenschaftler, und des Stiftungsrats des Weltwirtschaftsforums. Carney nahm 2011, 2012 und 2019 an den jährlichen Treffen der Bilderberg-Gruppe teil.

Gouverneur der Bank von England

Am 26. November 2012 gab Schatzkanzler George Osborne die Ernennung von Carney zum Gouverneur der Bank of England bekannt. Er trat am 1. Juli 2013 die Nachfolge von Sir Mervyn King an. Er war der erste Nicht-Brite, der seit der Gründung der Bank of England im Jahr 1694 in dieses Amt berufen wurde. Ab 2013 erhielt die Bank of England zusätzliche Befugnisse, wie etwa die Möglichkeit, die Eigenkapitalanforderungen für Banken festzulegen.

Bevor er sein Amt antrat, hatte Carney bereits angedeutet, dass er mit dem Exekutivdirektor für Finanzstabilität der Bank of England, Andy Haldane, nicht einverstanden ist, insbesondere was die Verschuldungsquoten und die Auflösung von Banken betrifft. Er wurde mit den Worten zitiert, dass Haldane die Fakten zur Bankenregulierung nicht richtig verstanden" habe. Ihm soll ein Gesamtgehalt von rund 624.000 £ (844.000 USD) pro Jahr angeboten worden sein, etwa 100.000 £ (135.000 USD) mehr als seinem Vorgänger.

Seit 2020

Carney wurde zum Sonderbeauftragten der Vereinten Nationen für Klimaschutz und Finanzen ernannt, als er seinen Rücktritt als Gouverneur der Bank of England im März 2020 vorbereitete. Im Januar 2020 ernannte der britische Premierminister Boris Johnson Carney zum Finanzberater für die britische Präsidentschaft der COP26-Klimakonferenz der Vereinten Nationen in Glasgow; zu diesem Zeitpunkt war die Konferenz für November 2020 geplant, wurde aber später auf November 2021 verschoben.

Seit Oktober 2020 ist Carney stellvertretender Vorsitzender bei Brookfield Asset Management, wo er die ESG- und Impact-Fonds-Anlagestrategie des Unternehmens leitet. Im Februar 2021 musste Carney eine frühere Behauptung zurücknehmen, dass das 600 Milliarden Dollar schwere Portfolio von Brookfield Asset Management klimaneutral sei. Er begründete seine Behauptung mit der Tatsache, dass Brookfield über ein großes Portfolio an erneuerbaren Energien verfügt und "all die vermiedenen Emissionen, die damit verbunden sind". Diese Behauptung wurde als buchhalterischer Trick kritisiert, da die vermiedenen Emissionen nicht die Emissionen aus Investitionen in Kohle und andere fossile Brennstoffe ausgleichen, die für Brookfields Kohlenstoff-Fußabdruck von etwa 5.200 Tonnen Kohlendioxid verantwortlich sind.

Im Februar 2021 trat Carney in den Vorstand des Fintech-Unternehmens Stripe ein. Im März 2021 wurde Stripe mit 95 Milliarden Dollar bewertet.

Carney half bei der Gründung der Glasgow Financial Alliance for Net Zero (GFANZ) auf der COP26 in Glasgow im November 2021. Er ist der Ko-Vorsitzende der Gruppe.

Im August 2023 wurde Carney von Michael Bloomberg zum Vorsitzenden des neuen Verwaltungsrats von Bloomberg L.P. ernannt, als Teil einer größeren Umstrukturierung der Unternehmensführung.

Im Oktober 2023 unterstützte Carney die Schattenkanzlerin der britischen Labour-Partei, Rachel Reeves, in einem Video im Anschluss an Reeves' Rede auf dem Labour-Parteitag in diesem Jahr als nächste Finanzministerin.

Politische Ansichten

Risiken der zunehmenden Vermögensungleichheit

Im Dezember 2016 warnte Carney in einer Roscoe-Vorlesung an der Liverpool John Moores University vor dem gesellschaftlichen Risiko einer "schwindelerregenden Vermögensungleichheit": "Der Anteil des Vermögens, der von den reichsten 1% der Amerikaner gehalten wird, stieg von 25% im Jahr 1990 auf 40% im Jahr 2012 ... Weltweit stieg der Anteil des Vermögens, den die reichsten 1 % der Welt besitzen, von einem Drittel im Jahr 2000 auf die Hälfte im Jahr 2010."

Brexit

Carney hat mehrfach davor gewarnt, dass der Brexit die britische Wirtschaft negativ beeinflussen wird. Daraufhin warfen ihm Brexit-Aktivisten vor, sich vor dem britischen EU-Referendum für die weitere Mitgliedschaft des Vereinigten Königreichs in der Europäischen Union (EU) ausgesprochen zu haben. Er erwiderte, dass er es für seine Pflicht halte, sich zu solchen Themen zu äußern.

Im September 2018 bestätigte Schatzkanzler Philip Hammond Spekulationen, dass Carney bis Januar 2020 Gouverneur bleiben würde, um einen "reibungslosen" Übergang zu gewährleisten, nachdem das Vereinigte Königreich die EU am 29. März 2019 verlassen wollte, ein Termin, der nicht eingehalten wurde.

Im November 2018 warnte Carney, dass große Teile der britischen Wirtschaft nicht auf einen No-Deal-Brexit vorbereitet seien. In der Sendung "Today" von BBC Radio 4 erklärte Carney, dass weniger als die Hälfte der Unternehmen Notfallpläne erstellt haben.

Im Februar 2019 äußerte sich Carney in einer Rede über die Weltwirtschaft weniger negativ über den Brexit und erklärte, die Globalisierung habe zu "Ungleichgewichten in Bezug auf Demokratie und Souveränität" geführt, und der Brexit sei "der erste Test für eine neue globale Ordnung und könnte sich als Nagelprobe dafür erweisen, ob ein Weg gefunden werden kann, die Vorteile der Offenheit zu erweitern und gleichzeitig die demokratische Rechenschaftspflicht zu stärken".

Geldpolitik im internationalen Währungs- und Finanzsystem 2019

In seiner Rede vom 23. August 2019 auf dem jährlichen Jackson Hole Economic Symposium der Federal Reserve Bank of Kansas City in der Jackson Lake Lodge mit dem Titel "The Growing Challenges for Monetary Policy in the current International Monetary and Financial System" (Die wachsenden Herausforderungen für die Geldpolitik im gegenwärtigen internationalen Währungs- und Finanzsystem) sagte Carney, dass die "weit verbreitete Verwendung des US-Dollars - der dominierenden Währung bei der Preisbildung in der "Handelsfakturierung, anstelle der Währung des Produzenten oder des Importeurs" - einen "destabilisierenden" Effekt auf die Weltwirtschaft gehabt habe, so Reuters. Etwa 50 Prozent des internationalen Handels sind auf den US-Dollar als "Währung der Wahl" angewiesen. Dies entspricht "dem Fünffachen des Anteils der USA an den weltweiten Wareneinfuhren und dem Dreifachen ihres Anteils an den weltweiten Ausfuhren". Die Dominanz der Währung ist nicht problematisch, wenn es weltweit ein "synchrones Wachstum" gibt, so Carney. Wenn "die Flut in Amerika steigt, während sie anderswo zurückgeht", muss das System überarbeitet werden. Carney zitierte einen Artikel von Markus K. Brunnermeier, Harold James und Jean-Pierre Landau über die mögliche Rolle des digitalen Währungsraums (DCA) bei der Neudefinition des internationalen Währungssystems.

Nur wenige Stunden, nachdem US-Präsident Donald Trump auf Twitter gepostet hatte, dass er die Politik des US-Notenbankchefs Jerome Powell für die Angst vor einer wirtschaftlichen Rezession verantwortlich machte - und dann China mit weiteren Vergeltungszöllen drohte -, forderte Carney die Zentralbanken auf, zusammenzuarbeiten, um den US-Dollar als Reservewährung abzulösen. Er warnte davor, eine weitere neue hegemoniale Reservewährung wie den Renminbi zu wählen, und schlug stattdessen eine "neue synthetische Hegemonialwährung (SHC) wie Libra" vor, die möglicherweise "durch ein Netzwerk von digitalen Zentralbankwährungen" bereitgestellt werden könnte und die den "dominierenden Einfluss" des US-Dollars auf den weltweiten Handel verringern würde.

Carney sagte auch, dass die jüngste Zunahme der Wahrnehmung, dass ein No-Deal-Brexit wahrscheinlich ist, "durch Wettquoten und die Preisgestaltung der Finanzmärkte belegt" sei, was dazu führe, dass das Vereinigte Königreich nun "die höchste implizite Devisenvolatilität, die höchste Aktienrisikoprämie und die niedrigsten realen Renditen aller fortgeschrittenen Volkswirtschaften" habe.

Der Klimawandel

Carney hat eine führende Position in Bezug auf die Notwendigkeit von Klimaschutzmaßnahmen eingenommen.

Taskforce zur Skalierung freiwilliger Kohlenstoffmärkte (TSVCM)

Im Jahr 2020 rief Carney die Taskforce on Scaling Voluntary Carbon Markets (TSVCM) ins Leben - eine Initiative zur Ausweitung des Handels mit freiwilligen Kohlenstoffkompensationen - mit Bill Winters als Group Chief Executive. Die TSVCM wird vom Institute of International Finance gesponsert. Zu den Mitgliedern der Taskforce gehören mehr als "40 führende Persönlichkeiten aus sechs Kontinenten mit einem Hintergrund in der gesamten Wertschöpfungskette des Kohlenstoffmarktes", darunter Vertreter der Bank of America, BlackRock, Bloomberg's New Energy Finance, BNP Paribas, BP, Boeing, Goldman Sachs, Tata Steel, Total, IHS Markit und der LSE. In einem Artikel der Financial Times vom 3. Dezember 2020 sagte Carney, dass der freiwillige globale Markt für Emissionsausgleiche ein "Muss" sei, um die Emissionen zu reduzieren. In dem Times-Artikel wird Carney mit der Aussage zitiert, dass London wahrscheinlich der Gastgeber des neuen "Pilotmarktes für freiwillige Kohlenstoffkompensationen" sein werde, der bis Dezember 2021 "eingerichtet" werden könnte.

Von der Moral zum Marktgefühl

Am 2. Dezember 2020 hielt Carney die erste von vier Reith Lectures, der jährlichen Flaggschiff-Reihe der BBC. In seinem Vortrag "How We Get What We Value - From Moral to Market Sentiments" (Wie wir bekommen, was wir wertschätzen - von moralischen zu marktwirtschaftlichen Gefühlen) sagte er, dass die Gesellschaft dazu übergegangen sei, finanzielle Werte über menschliche Werte zu stellen und sich von Marktwirtschaften zu Marktgesellschaften entwickelt habe. Die Reihe befasst sich mit einem Trio von Krisen - Kredit, Covid und Klima.

Persönliches Leben

Carney lernte seine Frau Diana Fox, eine britische Wirtschaftswissenschaftlerin, die sich auf Entwicklungsländer spezialisiert hat, während ihres Studiums an der Universität von Oxford kennen. Sie ist in verschiedenen Bereichen des Umweltschutzes und der sozialen Gerechtigkeit aktiv. Das Paar heiratete im Juli 1994, als er gerade seine Doktorarbeit abschloss. Sie haben vier Kinder und lebten in Toronto, bevor sie in das Viertel Rockcliffe Park in Ottawa und 2013 nach London zogen. Sie zogen zurück nach Ottawa, als Mark Carney seinen Posten bei der Bank of England aufgab.

Während seiner Zeit in Harvard war Carney Ersatztorwart für das Eishockeyteam der Schule. Während seines Studiums am Nuffield College in Oxford spielte Carney weiterhin Eishockey im Oxford University Ice Hockey Club.

Carney absolvierte den London-Marathon 2015 in 03:31:22, was 17 Minuten schneller war als seine Zeit beim Ottawa-Marathon 2011.

Carney spricht fließend Französisch. Zusätzlich zu seiner kanadischen Staatsbürgerschaft besitzt er auch die irische (zwei seiner Großeltern stammen aus der Grafschaft Mayo) und die britische Staatsbürgerschaft. Er hat entfernte Verwandte in Liverpool und ist Anhänger des dortigen Everton F.C. Er ist auch Anhänger der Edmonton Oilers.

Die Zeit, in der Carney die Bank of England leitete, war nicht unumstritten. Mitarbeiter verglichen seine Wutausbrüche mit einer "Taser-Behandlung".

Im Jahr 2021 veröffentlichte er ein Buch mit dem Titel "Value(s) Building a Better World for All".

Carney ist ein praktizierender Katholik.

Ehrungen und Anerkennungen

Offizier des Ordens von Kanada (OC)

Freeman of the City of London

Verleihung der Ehrendoktorwürde der Universität Manitoba am 5. April 2013.

Verleihung der Ehrendoktorwürde der Universität Alberta im Frühjahr 2016.

Verleihung der Ehrendoktorwürde der Universität Toronto am 18. Juni 2018.

Verleihung der Ehrendoktorwürde durch die London Business School am 16. Juli 2019.